الشهادات أم الذهب أو البورصة.. ما هي الطرق الأفضل للاستثمار؟

>> شهادات البنوك الأنسب والأضمن.. وتتيح عائد دوري بدون أي مخاطر أو ضرائب
>> البورصة تتطلب مدخرًا ذات درجة عالية من تحمل المخاطر
>> المدخر للذهب يجب أن يمتلك القدرة على الانتظار لسنوات لتحقيق الأرباح
>> الاستثمار الجيد على حسب احتياجات كل فرد

قرر البنك المركزي تحرير سعر الصرف الأربعاء الماضي وخضوعه لآليات العرض والطلب، ورفع معدل الفائدة بنحو 600 نقطة أساس، في اجتماع استثنائي، إضافة إلى 200 نقطة أساس الشهر الماضي، مما أثر على جميع القطاعات الاقتصادية، فضلا عن الأوعية الادخارية، والاستثمارية، إذ أن الذهب فقد ما يقرب من 1000 جنيه بشكل سريع، وخسرت البورصة أكثر من 100 مليار جنيه في يوم واحد.
ولكن سرعات ما التقط كلا منهما أنفاسه وعاد للصعود مرة أخرى بوتيرة أقل، إذن فما أفضل طرق للاستثمار خلال الوقت الحالي؟

• لا يوجد وسيلة مثلى

يقول الدكتور محمد عبد العال، الخبير المصرفي، وعضو مجلس إدارة البنك المصري الخليجي، إنه لا يوجد وسيلة مثلى للاستثمار يمكن النصح بها.
ولكن وفقا للقاعدة العلمية، فإن كل إنسان يختار وسيلة الاستثمار المناسبة لتقبله للمخاطر.
فشهادات البنوك هي الأنسب والأضمن لمدخر ليس لديه أي نوع من أنواع المخاطرة.
إذ أنها تتيح عائد دوري بدون أي مخاطر أو ضرائب أو تقليل في الأسعار لمدة سنة أو 3 سنوات.

• تحمل المخاطر

وأضاف عبد العال لجريدة “الاستثمار العربي”، أن هناك مدخر لديه درجة تحمل للمخاطر بدرجة أكبر قليلا.
فالأنسب له صناديق الاستثمار، سواء كانت في الذهب أو الأسهم، أو ذات الأصول المتوازنة.
وهي ذات مخاطر بسيطة، أما إذا كان المدخر ذات درجة أعلى من تحمل المخاطر، فالأنسب له الاستثمار في البورصة، ويكون لديه تقبل صعود وهبوط الأسهم.

• تقبل المخاطر

وأوضح عضو البنك المصري الخليجي، أن من لديه درجة أعلى من تقبل المخاطر فبيع وشراء العملات مثل الدولار واليورو والمضاربة بها استثمارات مناسبة له.
ومن يزيده قليلا من حيث تحمل درجة المخاطر يمكن أن يستثمر في الذهب والمعادن الثمينة والبيتكوين.
كما ذكر أن من يتوجه للاستثمار في الذهب يتعين عليه أن يكون لديه ثروات كبيرة، ويحتفظ بها مدة لا تقل عن 7 سنوات.
يمر فيها بدورات الصعود والهبوط، ثم يعوض التضخم، وبالتالي يحقق أرباح رأس مالية جيدة.
وبالتالي كل مستثمر يتوجه لوعاء الاستثمار المناسب مع درجة تحمله للمخاطر.

• شهادات الاستثمار

ويتفق معه الدكتور أحمد شوقي الخبير المصرفي، في نفس المبدأ، إذ يقول لـ«الاستثمار العربي»، إن الاستثمار الجيد يكون على حسب احتياجات كل فرد.
فالمناسب للمستثمر الذي يحتاج لسيولة دورية بدون مخاطر هي شهادات الاستثمار.
وأضاف شوقي، أن من يريد الاستثمار لفترة تتراوح ما بين 6 أشهر إلى سنة، مع تقبله لبعض المخاطر فالأنسب له أذون الخزانة.
أما إذا كان يريد الاستثمار فترة أكثر من سنة مع تحمل مخاطر أيضًا فالأنسب له الاستثمار في الذهب.

• سيولة ضخمة

ونوه إلى أن من يمتلك سيولة ضخمة ويريد الاستثمار لعدة سنوات فعليه بالاستثمار في العقارات.
مع الأخذ في الاعتبار أنه سيواجه بعض الصعوبة في تسييله، مقارنة بتسييل الذهب، ويتوقف على حسب رغبة المستثمر.
وأشار شوقي، إلى أن الاستثمار في البورصة جيد لمن لديه تحمل مخاطر على المدى القصير.
بشرط أن يكون لديه خبرة، أو التعاقد مع إحدى شركات الأوراق المالية المعتمدة لدى الهيئة.

• طرح شهادات

من جهتهما، أعلن بنكي الأهلي ومصر طرح شهادات بأعلى عائد على الإطلاق عند فائدة 30% لمدة 3 سنوات متناقصة ينخفض العائد خلال العام الثاني من شراء الشهادة إلى 25%، بينما يسجل في العام الثالث 20% بدورية صرف سنوية.
أما فيما يخص العوائد بدوريات صرف ربع سنوية فستكون في السنة الأولى 27%، وللسنة الثانية بسعر 23% وتتناقص لسعر 19% خلال السنة الثالثة.
أما فيما يخص العوائد بدوريات صرف شهرية، فتكون في السنة الأولى 26% خلال السنة الأولى، ونحو 22.5% خلال السنة الثانية، وعائد 19% للسنة الثالثة.

• أرباح الذهب

وبالنسبة للذهب، فقد حقق الجنيه أرباحًا بنسبة 74.5% خلال العام الماضي 2023، لارتفاع سعره من مستوى 13200 جنيهاً في بداية 2023، إلى نحو 23040 جنيهاً حتى نهاية العام.
وحقق أيضًا الذهب عيار 21 ارتفاعًا بنسبة 74.5% بعدما صعد من مستوى 1650 جنيهاً في بداية 2023 إلى نحو 2880 جنيهاً نهاية العام.

• البورصة ومكاسبها

وفيما يخص البورصة، فقد حقق المؤشر الرئيسي EGX30 مكاسب بنحو 70.5% خلال العام الماضي 2023، ليصل إلى مستوى 24894 ألف نقطة، وحقق رأس المال السوقي مكاسب 700 مليار جنيه.
لتحتل مرتبة ضمن أفضل أسواق الأسهم في العالم بسبب الإقبال القوي على الأسهم من أجل التحوط.
أما مؤشر الشركات الصغيرة والمتوسطة EGX70 فقد صعد بنحو 95% خلال 2023 ليسجل مستوى 5473 نقطة، مقابل 2801 نقطة خلال 2022.

 

ما هي أفضل طرق للاستثمار بعد تحرير سعر الصرف وزيادة الفائدة؟

– شهادات الـ30% الأنسب والأضمن لمن لا يتحمل مخاطر.. وعائد دوري بدون ضرائب
– استثمار البورصة الأنسب لمتحمل المخاطر والأعلى تحمل يضارب على العملات
– الاستثمار لفترة ما بين 6 أشهر إلى سنة مناسبة لأذون الخزانة
– الاستثمار مدة أكثر من سنة مع تحمل المخاطر فالأنسب الذهب
– العقارات استثمار جيد ولكن صعبة التسييل
– الذهب سجل أرباح 75% خلال 2023.. والبورصة 70.5%
– أسهم الشركات الصغيرة والمتوسطة صعدت 95% خلال عام